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胡亦嘉今年40歲了，但在金融界，他還是常被稱作「小孩子」。
或許是因為父親身影太過巨大，使外界對他的第一個形容詞，永遠是前開發金控董事長胡定吾的兒子；又或許是因為，他敢衝、敢言，在保守拘謹的金融界，像個叛逆少年。
「與其說純網銀是鯰魚，不如說胡亦嘉就是隻鯰魚，有他在，周遭都會被攪動！」一名銀行業執行長，私下如此評論胡亦嘉對金融圈的影響。
5年前，他一手創建的街口支付，如今有350萬名用戶，今年前3季交易金額高達166億元，除了是台灣電子支付的龍頭，更是近年金融科技新創最亮眼的新星。
他就是隻鯰魚
外人看街口一片繁榮勝景，然而，攤開街口財報，龐大的回饋、布線開銷，使街口支付去年虧損3.47億元，胡亦嘉得加緊將街口支付流量變現。
買下街口投信，推出託付寶（透過街口支付買基金），是胡亦嘉將街口流量變現的第一步，卻重重踢到鐵板，成為他生涯中最大的挑戰。（看更多：搭上行動支付潮 台灣大車隊如何跑出營運新模式？）
金管會指出，託付寶對外宣稱，產品有「1.2%~2.5%預期增長率」，嚴重誤導投資人投資託付寶就能保證獲利；此外，胡亦嘉還有同時代理街口投信董事長及總經理等重大缺失，因此街口投信被罰錢300萬，而他被金管會解除街口投信董事的職位，被他請來的前街口投信總經理莊鈜富也因此被罰了停止1個月業務執行。
這樣的結果，讓他與專業經理人都上了金管會的黑名單，未來在金融發展將困難重重。
更棘手的是，目前電子支付機構管理條例正在修法，若新法規定電子支付領導不得有解職紀錄，胡亦嘉的街口支付董事長位子，也可能被一併拔起。
「當初金管會沒把話說死，但Kevin（胡亦嘉）選擇訴諸媒體，現在完全就是沒機會，」該名銀行界高層直言，託付寶推不動，主因是雙方溝通很有落差。
胡亦嘉把自己的託付寶走絕，背後反映出，台灣支付產業在明年初3家資本額百億的網銀開業後，競爭將更為白熱化。
網銀開幕後，台灣支付品牌還有未來嗎？
胡亦嘉心中街口支付的未來，就是已獲得香港證交所批准上市、可能是全球最大上市案的螞蟻金服。
在對岸，行動支付市場被兩大霸主壟斷，一是以通訊軟體起家的微信，另一個便是以淘寶、天貓電商場景起家的支付寶（螞蟻金服）。對照到台灣，兩大支付龍頭分別是Line Pay與街口。
相較於Line Pay以龐大的Line用戶為本錢，胡亦嘉非常清楚，自己要走支付寶這條路，先將電子支付作為金流數據蒐集的管道，最終能依照每人消費習慣，精準推播符合個別用戶需求的理財商品，使消費者三大主要金融需求：存款、投資、貸款，都能在街口支付app上一鍵完成。
「給大家的夢想，是能把模式run（開展）出去，」總一身黑衣，中分過耳長髮，掛著兩個黑眼圈的胡亦嘉，語速極快，滔滔不絕，眉眼間頗似祖父——蔣中正的侍衛長胡忻將軍。他也的確想開疆闢土，胡亦嘉認為，一旦商業模式能在台灣成功，日後更可進軍同樣低利率的日本、美國、歐洲。（看更多：以前韓國人生老病死離不開三星，現在換Kakao！這個新財閥是誰？）
但撇除兩岸政經環境不同，胡亦嘉的寶島螞蟻夢，有兩大阻礙。
阻礙1：電子支付難獨存，純網銀虎視眈眈
街口支付與螞蟻金服最核心的差異是：用戶最初要的是淘寶天貓的產品，而不是支付寶本身。
「支付就像花朵，需要耗費很多能源才能盛開，」PayEasy創辦人、行動支付專家林坤正比喻，如果一家公司事業主體是棵樹，葉子就是買賣及交易數據，開出來的花才是電子支付，樹的營養要夠，花才能開得燦爛。
相較支付寶於電商沃土中欣欣向榮，林坤正形容，街口本體就直接是支付，如同缺乏土壤的水耕植物。水耕植物要生長，就得一直往水中加肥料，也就是街口大打的補貼戰。
「純電子支付業者生意會愈來愈難走，」台灣經濟研究院研究六所副所長范秉航說得直接，主因是業務擴張不易，范秉航舉例，如麥當勞、微風、新光三越如今都建立屬於自己的支付平台，電支業者想再去談，很容易就踩到別人的線。
范秉航認同，未來電子支付存活率要提高，前提是能「外掛」在有其他核心業務的公司。胡亦嘉想的街口投信是一個可能，如果街口投信基金操作績效良好，或許就可以作為吸引客戶的本業。
另外，預期明年第一季就會開業的純網銀，客戶也將以年輕人為主，發展消費金融。范秉航認為，如果純網銀不與街口合作，雙方的確有可能形成競爭關係，屆時還是得回歸到哪家企業核心價值最能留住消費者。
比起資本額6億的街口支付，三家純網銀資本額百億，將來銀行的大股東有中華電信、全聯，Line Bank有通訊軟體 Line Pay，樂天銀行有樂天商城，都有現成的消費場景與客戶。網銀是全牌照，街口支付想轉型賣金融商品，網銀本來就能賣，也可以做放貸。胡亦嘉唯一的窗口期，就是在網銀羽翼未豐之前。（看更多：銀行太多了？台灣一下子增加3家純網銀，對消費者有什麼好處？）
但顯然，他的性格成為其第二大阻礙。
阻礙2：對嗆金管會，溝通之艱難
胡亦嘉跟金管會對嗆，已經不是新聞，為了託付寶一事，胡亦嘉除了搬來百名員工開記者會怒嗆金管會，更直接罵金管會主委黃天牧是騙子。
「在金管會沒問到對的人，很難得到明確的答案，」范秉航直言，他看過不少金融科技業者在跟金管會打交道時，都遇到類似狀況。金融業法規多如牛毛，沒思考過法規問題，問不同人，得到的意見也會不同。業者只能做了再去碰碰看，「沒事就沒事，出事了也不知道該怎麼辦。」
范秉航舉例，新加坡要推金融新創，是直接一群政府官員去和業者探討包括法規等各層面的問題，因此效率較高。
金管會這兩年在FinTech Space推出監理門診，也是類似的服務。曾去問診兩次的帳麻布記帳執行長陳振榮說，監理門診前，金管會文官會針對新創的問題，開過跨處室會議，所以可直接回答，「最好的是，門診後會出正式的書面回覆，銀行就有金管會的公函作依據。後面（與銀行）談合作就很快。」（看更多：全聯如何擄獲在地婦女的心，PX Pay半年就變全台第三大行動支付？）
顯然，胡亦嘉沒有善用這個窗口。「原來他們沒說不可以，不代表可以，」回想起與金管會的溝通過程，胡亦嘉被解職後，只能無奈地說。
問他街口支付的下一步？
還是得與銀行合作
胡亦嘉說，當初為了溝通、協調方便，比起與其他投信合作，街口選擇買下國票華頓投信，為建立金融平台做準備。歷經暴風雨後，他體悟到，在台灣的金融業，終究還是得靠合作、打群架，特別是他發現，金管會的邏輯是，金融科技的發展需在銀行之下。「新的模式希望找銀行合作，」胡亦嘉強調，未來會與合作的銀行，一起去跟金管會談。
一位銀行業高層私下分析，銀行的確有跟街口合作的意願，因為街口支付的用戶年紀輕、資產小，是一般銀行較難接觸到的客戶。但胡亦嘉最大的挑戰，就是如何與銀行釐清雙方權利義務。站在銀行角度，銀行希望能多了解客戶，但在金融科技公司的角度，會希望客戶使用平台愈方便愈好，不用填太多資料。
至於純網銀會不是威脅？胡亦嘉自信地說，街口目前有300多萬用戶，要將這些流量變現，會比還沒有平台，重頭來過的純網銀容易得多。
從不輕易示弱，胡亦嘉是戳破國王新衣的小孩，或是不願面對現實的小孩，將是台灣最大支付能不能有未來的關鍵。（責任編輯：曹凱婷）
