＃供應鏈瓶頸，蘋果考慮選擇英特爾晶片？
蘋果在考慮台積電晶片以外的其他可能嗎？
《彭博社》報導指出，蘋果正在探尋使用台積電晶片的其他可能。考慮英特爾和三星在美國生產其主要的處理器，做為第二選擇。
知情人士透露，蘋果已經與英特爾就採用期晶片製造服務展開初步洽談，同時，蘋果也參觀了三星在德州興建的廠。
不過這兩項接觸都還在初步洽談階段，並沒有取得任何訂單，蘋果對於使用非台積電的技術有所顧慮，最終可能不會與其他夥伴進行合作。台積電ADR今天收跌1.79%。
過去十多年，蘋果都是自行設計核心處理器，並且委託台積電進行代工製造，最新的iPhone和Mac電腦，均採用台積的3奈米製程。
但即使身為台積的大客戶，蘋果也無法倖免於AI狂潮，AI資料中心正在搶走晶片供貨。
蘋果上週的財報會議也提到這個問題，iPhone和Mac晶片的短缺，正在限制公司成長，執行長庫克表示，「我們的供應鏈靈活性比往常還要差」。
從現實層面來說，英特爾和三星都無法像台積電那樣可靠地提供相當的產能和規模。但跟英特爾合作有個好處，至少川普政府會很高興，對英特爾而言，如果能夠拿到蘋果的單，將是晶片代工業務的巨大勝利。
雖然蘋果也面臨記憶體短缺的問題，但庫克在電話會議上指出，更主要的挑戰還是在核心處理器，也就是單晶片系統（SoC）先進製程的供應情況，他認為還需要幾個月的時間才能達到供需平衡。
供應鏈的問題也影響了iPhone 17 Pro產品線，蘋果努力防止供應鏈瓶頸蔓延到其他產品線。
＃AMD財測樂觀，大漲7.7%
超微（AMD）喊出下一季營收112億美元，高於分析師平均預期，極力展現公司正從這波AI 支出潮中大豐收。
AMD盤後一度大漲7.7%。截至正規時段交易時段，今年股價已經漲了66% 。
財測樂觀是有原因的，Alphabet、亞馬遜和其他超大規模雲端服務商都已經表態，合計下來，今年在AI領域的資本支出將達到7250億美元。AMD儘管市佔率與輝達仍有顯著差距，依然是目前市場上的第二勢力。
AMD第一季銷售額成長38%，達到103億美元。扣除特定項目後，EPS為1.37美元。雙雙優於分析師原先預期。
其中，資料中心業務營收飆升57%至58億美元，超越分析師預估的56.1億美元；而個人電腦相關銷售也成長了23%，達到36億美元。
執行長蘇姿丰聲明中表示，「展望未來，隨著我們擴大供應以滿足市場需求，預計伺服器業務將出現顯著加速成長。」
她強調，「受惠於AI基礎設施需求的激增，我們交出了一份亮眼的第一季成績單，資料中心現在已成為我們營收與獲利成長的核心引擎。」
AMD長期以來一直是中央處理器（CPU）的領先製造商，而隨著代理式 AI轉移了運算需求，CPU正迎來重大復興。上週AMD與英特爾宣布將合作開發全新的x86 CPU運算邏輯，目標將運算密度提升16倍，進而提高效能與能源效率，AMD股價隨之應聲上漲。
對AI的需求永無止境，加上製造與先進封裝的產能受限，以及因伊朗戰爭引發的供應鏈挑戰，晶片產業正正面臨全球性的記憶體短缺。
這些因素引發半導體企業的瘋狂表現。英特爾剛經歷了有史以來表現最好的4月份，在公布的第一季財報大幅超越分析師預期後，股價翻了一倍多。記憶體大廠美光（Micron）的股價在過去一年上漲超過700%，公司市值突破7000億美元。
除了CPU和GPU，AMD首款用於AI資料中心的完整機架級系統Helios預計今年稍晚開始出貨，挑戰輝達售價高達300萬美元以上的Grace Blackwell和Vera Rubin系統。
OpenAI和Meta都已經簽約訂購Helios，暗示著對於那些急於確保擁有足夠算力的AI巨頭與超大規模雲端服務商來說，AMD的系統已成為一個可接受的第二選擇。
＃美超微毛利率改善，法律陰霾難擋AI強勁需求
美超微（Super Micro）盤後股價一度大漲18%，主因最新財報顯示毛利率已改善，且獲利預測反映出公司正有效掌控高效能AI伺服器的交貨成本。
美超微週二在聲明表示，預估新一季EPS落在65至79美分之間，營收則預計為112億至125億美元。雙雙高於彭博社調查的分析師平均預期。
美超微法律問題纏身，市場一度擔心客戶可能轉向其他供應商，但這份財測顯示，隨著客戶積極提升訓練與執行AI任務的能力，在供應緊繃、客戶選擇有限之下，需求依舊保持強勁。
截至3月31日，調整後的毛利率回升至10.1%，遠優於分析師預期的6.75%。經調整後的EPS為84美分，也高於市場預期的63美分。
今年3月，美國檢方指控美超微共同創辦人廖益賢違反美國出口管制，非法將價值數十億美元、搭載輝達晶片的伺服器轉運至中國，導致公司股價重挫。美超微本身並未被列為被告，表示正與當局合作，並已將辭去董事職務的廖益賢停職。公司同時任命先前負責英特爾出口授權業務的魯納（DeAnna Luna）擔任法遵長。
＃Anthropic攜手高盛、黑石，當華爾街最強AI大腦！
Anthropic發布一系列新型AI代理，這一次是要更廣泛完成金融服務任務。
Claude開發商Anthropic表示，新推出的AI代理能協助撰寫客戶會議用的專案簡報、製作投資建議書、審核財務報表，並將需要合規審查的案件呈報處理。這套工具總計有10款，目標客群包含銀行、保險、資產管理及金融科技領域的專業人士。
消息公布後，金融數據與軟體服務商跌成一片。FactSet Research Systems股價重挫高達8.1%，晨星（Morningstar）回吐早盤漲幅，跌幅超過3%。標準普爾全球與穆迪同樣面臨強大賣壓。
Anthropic與OpenAI都準備IPO，Anthropic在AI寫程式這塊市場已經明顯勝出，幫工程師省了很多事。現在Anthropic想證明自家技術在金融等其他高門檻產業也吃得開。
Anthropic正深化與金融業的連結，宣布與黑石集團（Blackstone）、Hellman & Friedman以及高盛集團成立新的合資企業，致力於把Anthropic的軟體佈署至更多企業中。與此同時，競爭對手 OpenAI 也已敲定成立類似性質公司的計畫。
同樣在週二，Anthropic表示，旗艦產品Claude已經能更輕易在金融機構常用工具如Microsoft 365商業軟體中使用，並擴大與鄧白氏（Dun & Bradstreet）、穆迪及其他數據金融平台的技術合作。
Anthropic執行長阿莫迪（Dario Amodei）指出，公司將技術變現與獲利的能力「受到限制」，並非因為模型實力不足，而是受限於其在全球的普及程度。
他解釋，這就是為什麼需要合作夥伴協助教育企業客戶並駕馭這項技術，「技術本身呈指數級增長，速度極快。但大型企業並非如此。」
根據彭博社報導，Anthropic已開始評估新一輪融資，估值可能超過9000億美元，有望超越OpenAI成為全球估值最高的AI新創公司。
＃奢侈品寒冬！LVMH業務縮減，考慮賣掉誰？
奢侈品產業寒冬降臨，產業龍頭LVMH正在考慮砍掉多個品牌。包括出售Marc Jacobs、美妝品牌Make Up Forever和Fresh，以及一些酒類品牌，這是其40年來最大的縮減。
如果都順利脫手，可能為LVMH帶來數十億歐元的收益。
LVMH旗下擁有超過75個品牌，過去18個月，已經陸續在處理一些業績不佳的業務，這是集團成本管理計劃的一部分。
伯恩斯坦分析，「LVMH顯然正在審視其產品組合，看看哪些拖累了獲利率。」砍掉表現差的，希望重新聚焦在Dior、LV等主要獲利品牌。
自2000年以來，LVMH完成了206項收購，包括著名的收購美國Tiffany、義大利寶格麗。
LVMH從買家變成賣家，是經營策略的明顯轉向。
奢侈品分析師表示，這是LVMH史上首次出現縮減而非擴張業務規模的情況。
頂級品牌依然持續漲價，但是渴望擁有奢侈品的消費者可支配所得縮水，抑制了市場需求，奢侈品產業的冬天，可能還會停留許久。
