40、50歲才規劃退休金，其實有一個優勢！
甚至我覺得到了一定年紀，也許是不惑之年的四十甚或是接近知天命的五十大關，才開始存退休金或想要理財，其實有潛在的優勢。這個年紀應該是處在收入的巔峰期，同時更明事理跟具社會經驗，對於享樂物質慾望的追求減少，在乎的是踏實且穩固的質感生活，更可以透過財務規劃將每一分錢花在刀口上。
當然，比較晚意識到理財重要性的相對風險就是，可能會為了追趕進度而禁不住誘惑，被高獲利誘惑卻導致血本無歸，所以恭喜你，正在看這本書培養財商知識，建立正確的投資觀念，打造自己的金融知識護城河，遠比急就章來的重要，你會明白，太晚開始也不需要著急。
所以，現在就開始行動吧！錯過十年前也不晚，「現在」就是投資最好的時機，讓未來的自己可以感謝現在的你。
退休金多少才夠用？一定要考慮通膨！
「有多少錢才能退休？」這個問題並沒有一個固定的答案，退休所需金額取決於個人的生活方式、支出習慣、健康狀況以及投資策略等多重因素。有的人只需要600萬，有的人卻可能3千萬都不夠。請理解到價值觀是因人而異，退休金的多寡也是如此。
準備退休金的最佳時機，這個問題既簡單又複雜，最簡單的答案是「現在」或「越早越好」；越早開始準備退休金，每月或每年需要投入的金額就越少，並且透過投資市場的報酬和時間複利效果，達成退休目標會更輕鬆且快速。
我們先一步步了解退休後的目標生活費，也就是先計算必要開支，包含房租或房貸、保險、醫療費用；其次則是退休後的支出變化，例如通勤成本退休後不復存在，但卻可能增加旅行及其他娛樂支出；整體而言，就是要先算出所得替代率。
假設退休前的月所得是8萬，期待退休後可以保有七成退休前薪資的水準生活，那就代表期望所得替代率是70%，退休後每個月需要的錢是8萬╳70%=5萬6千（元）。也別忘了，在計算目標生活費的同時，都得要將通膨影響考慮進去，通膨會侵蝕金錢的價值跟未來購買力。
有句話是「錢錢不是不見，是變成喜歡的模樣」，不過在通膨衝擊下，錢錢不會憑空不見，但也沒有變成喜歡的模樣，而是越來越薄⋯⋯上頁表格以1千萬為例，在什麼都不做的狀況之下，面對通膨巨獸，錢會變得有多薄。
從上頁的表格可以看出，在3%通膨幅度下，20年後的購買力直接打55折，換句話說支出得要增加近一半；如果在4%的狀態下，更直接打4折，購買力只剩456萬。
簡單回推退休後錢夠不夠用：「4%法則」
另外，在討論退休金時，我們還時常運用「4%法則」作為參考，簡單來說，「4%法則」是一個常用的退休金計算方式，表示每年從投資組合中提領4%作為生活費，理論上可以支撐約30年的退休生活。例如，如果需要每年60萬元的生活費，那麼退休金應該準備約1500萬元（60萬÷4%=1500萬）。
不過，看似美好、有源源不絕現金流的4%法則，前提是有著三項重要的背景假設：（1）資產必須股債配置：50%~75%的股票比例以及25%~50%的債券比例，並且投資年報酬率假設7%。（2）每年提領率維持4%。（3）假設每年通膨率3%。
那接下來我們就以4%法則來做計算，以上述的假設跟投資比例讓大家知道，達成財務自由並不是難事。或許你聽過531或是532法則，但我傾向433，也就是我認為至少要將每個月收入的三分之一都投入投資理財、延遲享樂，盡早讓資產成長，錢才能快快幫我們賺更多錢，實現財富自由的理想生活。
4%法則是什麼？
4％法則（FourPercentRule）又稱為「4％提領率」，是一種用來進行財富自由試算的經驗法則，源自1994年美國財務顧問威廉．班根（WilliamP.Bengen）的研究發現，如果每年從退休帳戶的投資組合中領出4%作為生活費，資金可持續領至少30年也不會被領完！
以月薪5萬、年齡35歲開始準備退休金的例子，套用433法則（先準備好了緊急預備金約30萬之後），也就是將每個月薪資和所得的40%用在必要的支出（保險跟貸款支出等），30%分配在提升生活品質跟日常花費，30%用在儲蓄投資理財，金額將分配如下：2萬元用在必要支出、1萬5千元日常花費及提升生活品質、1萬5千元用於投資理財，而投資理財的規劃可以分兩種，見右頁圖表。
以上的試算顯示出，如果想實現財富自由，目標首重「資產配置」，再者，如果投資組合持有現金的比率越低、在股票資產的比率越高，根據4%法則試算，達成財富自由需要的時間會繼續縮短。根據統計，2012~2024年台股的年化報酬率達8%，美股的年化報酬率更達11%，而透過「複利」效應，實現財富自由的退休生活非天方夜譚。
如果是從25歲就開始，比範例中的35歲提早10年開始進行退休規劃，並且提高在股票比例的配置，更可以縮短跟財富自由的距離，以4%法則計算，50歲即可達成財富自由。但上圖的試算內容中，還有許多條件未加入，像是隨著年紀增加、薪資也會增加，每月可投入金額也可能為逐步成長為1萬5千元╳N倍，那距離財富自由也更靠近！只是別忘了投資三要素：長期、堅持和紀律。
（摘自幸福文化《翻轉月光焦慮的理財必修課》）
